报告日期：
2023-06-30
报告页数：30页
报告简介：
行业及产业计算机电万宏源研究2023年06月29日AI范式，安全厂商新机会行业研究行业深度看好一AIGC系列之二十二相关研究本期投资提示：“底部白马开始走强，计算机的另一扇窗！计算机行业周报AI安全，生产新范式。3月28日微软发布SecurityCopilot，基于GPT-4大模型，实证券研究报告20230612-202306162023年6月25现安全事件可视化、专业安全问答、安全防御策略推荐、自我反馈学习等功能，引发安全厂商替代担忧。时隔仅一个月，深信服发布安全GPT，表现同样强大。实际上，Al自身安“微软创始人Tesla马斯克来访，从表观全事件时有发生，ChatGPT选用第三方安全厂商提供多方位安全防护。生成式AI可解释到深层逻辑？计算机行业周报20230612-202306162023年6月17性不足，定位安全专家的前期辅助工具，补全安全用工缺口，强化安全厂商解决方案。日伴生四象限机会，市场全新扩容。安全本质攻防对抗，新技术是核心驱动，攻防螺旋式上升，对应新场景、新产品、新层级，安全扩容。AIGC预示科技产业发展周期拐点，一方面，AI自身脆弱性，数据、算法、模型等任何层级都激发内生安全需求，另一方面，Al证券分析师施鑫展A0230519080002多行业渗透以后，形成衍生安全需求。算力为人工智能发展基石，仅算力侧，以三大运营商的算网资本开支、数据中心建设投入、安全投入占比为基础，按照信通院的中国网络安联系人全下游占比估算，预计安全增量市场或将接近134亿元。施鑫展（8621）23297818x监管侧明朗化AI安全需求。4月1日，网信办发布生成式人工智能服务管理办法（征求意见稿），在Al的申报流程、训练数据、生成内容、算法应用、服务应用等方面给出指引，明确违法成本，预计安全审查、数据安全、安全评估、模型安全等需求都将快速落地。AI数据，隐私计算是核心基建。4月18日，Reddit和StackOverflow先后宣布数据收费，AI时代数据重要性凸显。中国信通院将数据要素的生产价值释放分为三次过程，一次价值支撑业务贯通，二次价值推动数智决策，三次价值流通对外赋能。三次价值利于激发数据规模效应，“流通赋能“是数据要素价值飞跃关键。数据流通面临隐私泄露和数据风士回。.民后出后，票“.民回出后，要长键士“组新范式，在数据计算中保护敏感数据，打破“数据孤岛“，成为数据要素的核心基础设施。技术融合取长补短，AI属性强化。隐私计算有可信执行环境（TEE）、多方安全计算（MPC）以及联邦学习（FL）三大技术路径，在性能和安全性各有所长。根据IDC隐私计算全景研究，以22家技术提供商为样本，联邦学习的覆盖度达100%。为均衡整体效果，隐私计算走向融合超势，根据中国信通院，多方计算联邦学习技术融合占比最高，达33%。联邦学习本质分布式机器学习，AI将同密码学共同打造隐私计算发展的技术底座。大浪淘沙在前，预示安全厂商弯道超车机会。根据艾瑞咨询，2025中国隐私计算市场空间将达到145亿元，2021-2025CAGR133%。隐私计算预计经历行业基建和数据运营两大发展阶段，技术萌芽、欲望膨胀、破裂低谷三轮分化。目前隐私计算的行业参与者类型众多，安全厂商占比仅8%。我们认为，头部安全厂商由产品、市场、造血、技术等构成较强综合竞争力，有望在行业洗牌中展现高韧性，在终极市场博奔中获得较高胜率。投资分析意见：Al范式赋予网安厂商新机会，投资标的重点关注数据安全、隐私计算、引领，云业务共振）、安恒信息（新安全黑马，数据安全接力态势感知）、奇安信（数据安全优势地位，经营效率持续提升）、美亚柏科（前暗布局反生成式AI检测）、绿盟科技（产品力名列前茅，安全积累深厚）等。弹性标的：迪普科技、亚信安全、数字认证等。风险提示：技术商业化落地不及预期，安全行业竞争加剧，核心人员流失和高端人才适配请务必仔细阅读正文之后的各项信息披露与声明#page#DSWS行业深度投资案件结论和投资分析意见Al范式赋予网安厂商新机会，投资标的重点关注数据安全、隐私计算、安全服务及运营的优势厂商。重点关注：启明星辰（中移动协同，安全潜力）、深信服（AIFirst引领，云业务共振）、安恒信息（新安全黑马，数据安全接力态势感知）奇安信（数据安全优势地位，经营效率持续提升）、美亚柏科（前瞻布局反生成式Al检测）、绿盟科技（产品力名列前茅，安全积累深厚）等。弹性标的：迪普科技、亚信安全、数字认证等。原因及逻辑AI安全，生产新范式，市场全新扩容。安全本质攻防对抗，新技术是核心驱动攻防螺旋式上升，对应新场景、新产品、新层级，安全扩容。AIGC预示科技产业发展周期拐点，AI自身脆弱性激发内生安全需求，AI多行业渗透形成衍生安全需求。仅算力侧，我们预计安全增量市场或将接近134亿元。AI数据，隐私计算…
查看完整报告：
方法一：加入大吉行业专题报告库 知识星球
方法二：加微信客服 idosmile88
